A che profitto una UK Ltd batte il sole trader nel 2025/26?

Sotto le regole 2025/26 — employer NIC al 15 % oltre £5.000, dividend allowance ridotta a £500 e Corporation Tax al 25 % oltre £50.000 di profitto — il vantaggio Ltd vive ora in una fascia stretta, all'incirca tra £55.000 e £70.000 di profitto (assumendo che la società possa usare l'Employment Allowance per compensare l'employer NIC su uno stipendio director di £12.570). Sopra ~£70.000, la combinazione di Corporation Tax e dividend tax 33,75 %/39,35 % si mangia spesso più del mix sole trader 40 %/45 % income tax + 2 % Class 4 NIC.

Perché il vantaggio Ltd si riduce a profitti molto alti?

Su ogni £1 extra di profitto che Lei estrae, la Ltd paga il 25 % di Corporation Tax e restano 75p. Poi il dividend tax al 39,35 % (additional rate) prende altri 29,5p — Lei tiene 45,5p. Un sole trader paga il 45 % di income tax e il 2 % di Class 4 NIC sulla stessa £1 e tiene 53p. Sopra la soglia additional rate (£125.140 di reddito) il sole trader è quindi nettamente migliore — a meno che altra pianificazione (contributi pensionistici, utili trattenuti, salary sacrifice, familiari in libro paga) rivoluzioni il quadro.

Ci sono motivi non fiscali per costituirsi anche se il sole trader paga meno tasse?

Sì — e spesso pesano più della pura matematica fiscale. La responsabilità limitata separa il Suo patrimonio personale dal rischio d'impresa. I clienti più grandi e la maggior parte dei contratti pubblici preferiscono o richiedono di lavorare con una Ltd. Gli utili possono essere trattenuti in società all'aliquota small-profits del 19 % e prelevati in un anno successivo in cui il Suo reddito personale sarà più basso. I contributi pensionistici pagati dalla società sono deducibili dalla Corporation Tax senza limite di reddito (nei limiti dell'annual allowance). E una Ltd si vende o si trasferisce molto più nettamente di un sole trade.

Quali ipotesi fa questo calcolatore?

Scaglioni Income Tax di Inghilterra, Galles e Irlanda del Nord (le aliquote scozzesi sono diverse). La Ltd estrae tutto il profitto post-tasse come dividendi — nessuna ritenzione modellata. L'Employment Allowance è disponibile per compensare l'employer NIC sullo stipendio director (valido per assetto director-più-dipendente o director-più-coniuge; una società con un solo director senza dipendenti non vi accede e avrebbe un'aliquota effettiva leggermente più alta). Si applica la trading allowance di £1.000. Non sono modellati contributi pensionistici, capital allowances o altri sgravi — questi elementi tendono a rendere l'incorporazione più attraente.

Calcolatore Sole Trader vs Limited Company — Confronto netto UK 2025/26

Cosa assume questo calcolatore

Scaglioni Income Tax (2025/26): Personal Allowance £12.570; basic rate 20 % su £12.571–£50.270; higher rate 40 % su £50.271–£125.140; additional rate 45 % oltre. La personal allowance si riduce di £1 ogni £2 di reddito oltre £100.000 e si azzera completamente a £125.140.
Class 4 NIC: 6 % sui profitti sole-trade tra £12.570 e £50.270, poi 2 % su tutto ciò che eccede. La Class 2 NIC non è più obbligatoria per il 2025/26.
Trading allowance: Deduzione di £1.000 applicata ai profitti sole-trade.
Corporation Tax: Aliquota small profits del 19 % su profitti societari fino a £50.000; aliquota principale del 25 % oltre £250.000; marginal relief intermedio via la frazione 3/200 (aliquota effettiva fino a ~26,5 %).
Imposta sui dividendi: I primi £500 di dividendi sono al 0 % ma consumano spazio della basic band. Oltre, 8,75 % basic, 33,75 % higher, 39,35 % additional rate. I dividendi si sommano allo stipendio per il calcolo delle bande.
Employer NIC: 15 % oltre il Secondary Threshold di £5.000, modellato come compensato dall'Employment Allowance (£10.500 nel 2025/26). Una società con un solo director e senza altri dipendenti non ha diritto alla EA — in quel caso il vero vantaggio Ltd a profitti moderati è leggermente inferiore a quello mostrato.
Politica di estrazione: La Ltd paga lo stipendio director scelto ed estrae tutto il profitto post-CT restante come dividendi. Non sono modellati utili trattenuti, contributi previdenziali né split salariale familiare.

Perché il margine della Ltd si è ridotto molto nel 2025/26

La vecchia regola «la Ltd vince sempre oltre £30k di profitto» è ormai superata. Due cambiamenti colpiscono duramente le società nel 2025/26: l'employer NIC sale al 15 % con il Secondary Threshold ridotto a soli £5.000, e la dividend allowance è stata tagliata da £2.000 a £500. Aggiunga la Corporation Tax al 25 % oltre £50k di profitto societario e i conti sono materialmente più stretti rispetto a soli tre anni fa.

Detto questo, l'imposta sul cash estratto è solo una parte del quadro. Responsabilità limitata, credibilità verso clienti più grandi, possibilità di trattenere utili in società all'aliquota small-profits del 19 %, e contributi pensionistici del datore senza tetto di reddito sono tutte ragioni valide per costituirsi anche quando i conti di estrazione del cash sfiorano il pareggio.

Domande frequenti

E se vivo in Scozia?

L'Income Tax scozzese ha sei scaglioni invece di tre, con aliquote fino al 48 %. Corporation Tax, imposta sui dividendi e NIC sono UK-wide e non cambiano, ma i numeri del sole trader sarebbero più alti in Scozia rispetto a quanto mostra questo calcolatore. Lo strumento modella attualmente solo Inghilterra, Galles e Irlanda del Nord — una versione scozzese è in roadmap.

Devo distribuire tutto il profitto post-tasse come dividendi?

No — e molti fondatori scelgono deliberatamente di non farlo. Gli utili lasciati in società sono tassati solo al 19 % small-profits (fino a £50k di profitto), quindi trattenerli permette di rinviare l'imposta sui dividendi a un anno in cui il Suo reddito personale sarà più basso — un anno sabbatico, una maternità o il periodo successivo alla vendita dell'attività. Questo calcolatore modella il caso «estrarre tutto»; con ritenzione il Suo netto cash sarà inferiore nel breve termine, ma la differenza resta in società.

Solo stime. Le regole fiscali UK cambiano frequentemente e dipendono dalla Sua situazione personale. Verifichi i numeri con HMRC o un commercialista qualificato prima di decidere.